近一兩個月市場頻傳下游庫存太多、客戶砍單、景氣急凍等說法，這讓我想到兩年前2020疫情剛爆發，汽車業就急忙砍單清庫存，結果後續缺料停工延續兩年都沒完全恢復正常，這次呢?
世界工廠大陸地區一下子缺煤停電、一下子缺水又停電。為了環保，減少排碳、減少空汙，時不時的又限產停工。為了防疫還是停工，生產脫序的情況越來越嚴重...
東南亞還沒擺脫疫情，現在又因美國升息資金外流陷入困難，1997東南亞金融風暴威脅隱約在眼前。
歐洲，特別是東歐地區因為俄烏戰爭的威脅、難民、油價、天然氣、電價、通膨一起爆發，特別是突然飆漲數十倍的天然氣與電價，讓不少工廠停工。
各個重要的產區，特別是低成本產區幾乎都面臨重大威脅，生產失序的影響可能比需求衰退更大，更強烈，更明顯。
現在社會主流意見多只注意庫存與需求端的問題，幾乎不理會生產失序的問題，並因此採取砍單與減產等因應措施，等到日後發現生產端的問題不小時，會不會又像兩年前一樣再次導致大缺貨?
前次是只有汽車業砍單比較明顯，這次電子業、航運、消費零售業、鋼鐵石化工業基礎原料，很多都受到不同程度的影響。
或許可以從中尋找潛在的機會...
